Ford zaprezentował czwartą generację modelu Fiesta w 1995 roku i odświeżył ją w 1999 roku. Choć nie był to całkowicie nowy samochód, miał zupełnie inny wygląd.
Ford wykorzystał projektowanie w stylu New-Edge, które zastosowano w pierwszej generacji modelu Focus oraz sportowym Puma. Pomysł polegał na połączeniu długich i zaokrąglonych linii z ostrymi kątami. Kompaktowy pojazd okazał się takim sukcesem, że kierownictwo niebieskiego owalu postanowiło zastosować ten sam motyw w mniejszej Fieście.
Od owalnych reflektorów po trójkątne, proces projektowania był skomplikowany, co wymusiło nowe błotniki, maski silnika i atrapę chłodnicy. Tylny panel, ćwierćpanele i klapa bagażnika zostały przeprojektowane, aby pomieścić nowy zestaw lamp tylnych, które były zaprojektowane w tym samym trendzie.
Wnętrze nadal należało do ery biodesign, z zaokrąglonymi kształtami i zakrzywioną deską rozdzielczą. Jednak Ford wprowadził tu i ówdzie kilka zmian, takich jak nowe przyciski i system audio. W wersji Ghia projektanci zamontowali wykończenie drewniane, które mogło lepiej pasować do większego samochodu niż do pojazdu w małym segmencie. Wnętrze było wystarczająco przestronne dla rodziny czteroosobowej, z odpowiednią ilością miejsca na nogi z tyłu. Bagażnik był wystarczająco duży na codzienne zakupy, a jeśli potrzebna była dodatkowa przestrzeń, oparcie tylnej kanapy można było złożyć w jednym kawałku.